bruce Anane
J’ai commencé à investir sur SongVest en septembre 2022. Voici un aperçu de ce à quoi ressemblent mon portefeuille et mes résultats un an plus tard.
Que sont les redevances musicales ?
Lorsque des chansons sont jouées ou interprétées, les titulaires de droits accumulent une petite somme de revenus. À mesure que le temps passe et que les chansons, par exemple, sont diffusées des centaines de milliers de fois, les paiements s’additionnent. Ils peuvent constituer une source de revenus très importante.
Si vous êtes nouveau dans la classe d’actifs, vous souhaiterez peut-être consulter ces ressources :
Introduction au droit d’auteur sur la musique
Nouveau dans la classe d’actifs ? Aucun problème! Consultez cette introduction accessible pour commencer.
Qu’est-ce que SongVest ?
Si vous souhaitez en savoir plus, nous avons un aperçu détaillé de la plateforme :
Mes investissements
J’ai réalisé mon premier investissement sur la plateforme en septembre 2022. J’ai ensuite ajouté quelques petits investissements vers la fin de 2022 avant d’en ajouter beaucoup plus en janvier et mars 2023.
J’ai investi dans 7 transactions différentes jusqu’à présent. Voici à quoi ressemble mon portfolio :
Mes résultats
Maintenant que nous avons abordé l’investissement, regardons les résultats.
Comprendre les échéanciers de paiement
Un élément important pour comprendre les résultats de performance est le nombre de paiements générés pour chaque ressource. Il y a certains facteurs importants. La première concerne la date à laquelle l’investissement a été réalisé. L’autre est le délai entre la clôture de l’offre et le début des paiements.
Voici un tableau récapitulatif des points clés :
| Nom de l’offre | Investissement réalisé | Offre clôturée | Fréquence de paiement des ressources | Premier paiement SongVest reçu |
|---|---|---|---|---|
| Catalogue général Chippass | 22 septembre | 20/09/22 | Mensuel | 15/02/2023 |
| Exploit « Cross-moi ». Lil Baby et plis | novembre 22 | 31/01/23 | Trimestriel | 15/05/2023 |
| « N’ayez plus peur » | novembre 22 | 22/12/22 | Trimestriel | 15/08/2023 |
| Onyx, Travis Scott, The Notorious BIG et plus | janvier 23 | 28/02/23 | Semestriel | 15/05/2023 |
| Enregistrements d’Erik Cain | 23 mars | 04/05/23 | Mensuel | 15/08/2023 |
| « Countdown » de Beyoncé et autres compositions | 23 mars | 19/04/23 | Trimestriel | 15/08/2023 |
| Catalogue Jeune L. | 23 mars | 04/05/23 | Trimestriel | 15/08/2023 |
Le délai entre la clôture d’une offre et le premier paiement variait de 76 à 236 jours. La moyenne était de 135 jours, soit environ 4,5 mois.
La principale anomalie est « Fear No More ». Cet actif devait livrer son premier paiement en mai. Cependant, en raison des retards de l’ASCAP, SongVest n’a pas reçu les redevances nationales à temps pour les payer. Cela a retardé le premier paiement au mois d’août.
Si « Fear No More » avait reçu son premier paiement en mai, la fourchette aurait été de 76 à 148 jours, avec une moyenne de 122 jours. Cela fait un peu plus de 4 mois.
Paiements reçus jusqu’à présent
Dans ce contexte, regardons quels paiements j’ai reçus :
En ce qui concerne les composants individuels du portefeuille, « Countdown » a obtenu des résultats bien inférieurs à ce à quoi je m’attendais lors du premier paiement. Sinon, j’ai obtenu un rendement annualisé de 7 à 14,5 % pour les autres SongShares.
Conclusion
Dans l’ensemble, le retour sur investissement de mon investissement était d’un peu plus de 5 % pour la première année.
Même si cela ne semble pas remarquable à première vue, c’est mieux si l’on considère que seulement environ 1/5 de mon portefeuille a été détenu pour l’année. Une fois annualisés, ces rendements augmentent jusqu’à environ 12 %.
Suis-je satisfait des retours ? Pour la plupart, oui.
Voici comment les rendements (non annualisés) se comparent à ceux d’autres classes d’actifs :
Sources : S&P 500 (YCharts), US Homes (Zillow), Liv-Ex 1000 (mise à jour Vint Q2)
Les résultats réels ne sont pas tout à fait à la hauteur de la solide performance du S&P 500 depuis la correction de 2022, même si les résultats annualisés le sont. Bien qu’ils aient dépassé l’ensemble du marché intérieur américain et le Liv-Ex 1000 (vin) pour l’année.
Je pense que la vraie valeur se situera dans les années où les actifs risqués auront de mauvaises performances. Espérons que la performance constante et non corrélée des redevances musicales continuera à générer des rendements positifs, quels que soient les divers défis macroéconomiques qui surgiront inévitablement.
